<< Пред. стр.

стр. 35
(общее количество: 71)

ОГЛАВЛЕНИЕ

След. стр. >>

2. Исторический опыт формирования рыночной экономики в стра­
нах Запада (Европа и США).
3. Содержание и основные вехи формирования рыночной экономики
в Российской Федерации. Основные программы (подходы) реформирова­
ния российской экономики.
4. Общее равновесие и оптимальность по В. Парето.
5. Экономико-математические модели рыночной экономики. Модель
В. Леонтьева и ее содержание, ее практическая ценность.

ЛИТЕРАТУРА
Аллен Р. Математическая экономика / Пер. с англ. - М., 1963.
Баумоль У. Экономическая теория и исследование операций / Пер. с
а н г л . - М . , 1965.
Блауг М. Экономическая мысль в ретроспективе / Пер. с англ. - М.,
1995.
Блюмин И.Г. Критика буржуазной политической экономии:
В 2-ХТ.-М., 1962. Т. 1.
Богачев В.Н. Прибыль?!. О рыночной экономике и эффективности
капитала. - М., 1992.
Брагинский СВ., Певзнер ЯЛ. Политическая экономия: дискуссион­
ные проблемы, пути обновления. - М., 1991.
Долан Э., Линдсей Д. Макроэкономика / Пер. с англ. - СПб., 1994.
История экономических учений / Под ред. А.Г. Худокормова. - М.,
1987.
Казароза К. Макроэкономика / / Пезенти А. Очерки политической
экономии капитализма: В 2-х т. / Пер. с англ. - М., 1976. Т. 2.
Лившиц А.Я. Введение в рыночную экономику. - М., 1991.
Лэйард Р. Макроэкономика: Курс лекций для российских читателей
/ Пер. с англ. - М., 1994.
Маркс К. Капитал / / Маркс К., Энгельс Ф. Соч. 2-е изд. Т. 25.
Мэнкью Н. Макроэкономика / Пер. с англ. - М., 1994.
Селигмен Б. Основные течения современной экономической мысли /
Пер. с англ. - М., 1968.
Семенов Г.В. Национальный продукт: проблемы дефицита и сбалан­
сированности. - Казань, 1993.
Смит А. Исследование о природе и причинах богатства народов / Пер.
с а н г л . - М . , 1962.
Современная экономическая мысль / Пер. с англ. - М., 1981.
Столерю Л. Равновесие и экономический рост / Пер. с англ. - М.,
1974.
Учебник по основам экономической теории / Под ред. В.Д. Камае-
в а . - М . , 1994

306
Глава 14. Деньги, кредит, банки
Глава 14. ДЕНЬГИ, КРЕДИТ, БАНКИ,
ДЕНЕЖНО-КРЕДИТНАЯ СИСТЕМА ГОСУДАРСТВА

§1. Сущность и функции денег. Происхождение денег

Самой ранней формой обмена одного продукта труда на дру­
гой был бартер, или непосредственный обмен одной вещи на
другую, одной услуги на другую. Деньги как таковые здесь от­
сутствуют. При всей простоте такого обмена у бартера есть мно­
жество недостатков. Важнейший из них заключается в том, что
в условиях экономики бартера необходимо найти человека, ко­
торый имеет то, что вам необходимо, и хочет то, что у вас есть.
Кроме того, совпадение интересов должно произойти как по вре­
мени, так и по количеству и качеству товара, что требует зна­
чительных усилий, времени, затрат и зачастую невозможно.
Замена механизма бартерных сделок механизмом, исполь­
зующим деньги, или переход к товарно-денежному обмену,
приводит, помимо всего прочего, к снижению издержек обра­
щения, что, в свою очередь, стимулирует развитие специали­
зации и торговли.
Развитие товарного обмена происходило путем смены сле­
дующих форм стоимости:
- простая, или случайная, форма стоимости соответствова­
ла ранней ступени обмена, когда он имел случайный характер:
один товар выражал свою стоимость в противостоящем ему
товаре;
- полная или развернутая форма стоимости явилась порож­
дением развития обмена, развитием общественного разделения
труда. В обмен включались многочисленные предметы обще­
ственного труда;
- всеобщая форма стоимости характеризуется выделением
из товарного мира отдельного товара, играющего на местном
рынке роль всеобщего эквивалента. В разных странах это были
меха, скот, соль;
- денежная форма стоимости характеризуется выделением
в результате дальнейшего обмена благородных металлов в ка­
честве всеобщего эквивалента.
Весь товарный мир разделился на товары и деньги.
При товарно-денежном обмене каждый партнер по обмену
устанавливает свои цены только по отношению к одному това­
ру, который и используется в качестве денег. Таким образом,
используется единая шкала измерения. Бартерный обмен, по

307
Раздел III. Макроэкономика
сравнению с товарно-денежным, требует установления допол­
нительных цен, что предполагает и дополнительные затраты
времени для сравнения товаров друг с другом в целях приня­
тия и реализации определенного рационального решения. И все
же сам факт, что товарно-денежный обмен эффективнее бар­
терного, еще не объясняет того, что заставило людей из всего
товарного мира выделить особый товар, который назвали «день­
гами».
Бартер, как известно, не является отличительной чертой
только далекого прошлого. Он не исчезает и в современных ус­
ловиях. Бартерные сделки являются неотъемлемыми спутни­
ками галопирующей и гиперинфляции, а также при различных
нарушениях в денежном обращении как средство «ухода» от
налогов. Вспомните хотя бы период 1990-1992 гг. в России,
когда потребители практически ничего не могли купить не по­
тому, что не хватало денег, а потому, что за эти деньги никто
ничего не хотел продавать, а также характерное для этого вре­
мени широкое использование в России специфических «жид­
ких денег».
В условиях дефицитной экономики в России этого перио­
да была введена также альтернатива денежному обмену - ис­
пользование системы карточек или талонов, при которой товар
обменивался скорее на карточки и талоны, нежели непосред­
ственно на деньги. Целью введения карточек покупателя и
талонов было ограничение спроса в условиях контролируемых
государством цен. Но известно, что эта цель была достигнута
лишь частично, так как талоны постепенно теряли свой осо­
бый характер и становились просто еще одним товаром (на­
пример талоны на сигареты и водку можно было купить за
деньги.)
Что же такое деньги? Четкого, признаваемого всеми эконо­
мистами определения сущности денег в общем-то нет.
В марксистской трудовой теории стоимости мы можем най­
ти такую дефиницию: деньги - это особый, общественно при­
знанный товар - всеобщий эквивалент 1 .
Большинство же экономистов, занимавшихся и занимаю­
щихся вопросами теории денег, выводят их сущность из выпол­
няемых деньгами функций и констатируют, что деньгами
может быть все, что признается людьми за деньги и выполняет
их функции.

1
См. Маркс К. Капитал Маркс К., Энгельс Ф. Соч. 2-е изд. Т. 23.

308
Глава 14. Деньги, кредит, банки
• Функции денег

Среди современных экономистов существует несколько мне­
ний по поводу числа и толкования функций денег.
В российской экономической науке отмечается, что во
внутрихозяйственном обороте деньги выполняют функции:
- меры стоимости;
- средства обращения;
- средства платежа;
- средства накопления.
В международном обороте деньги выполняют функцию
мировых денег.
Ряд экономистов (в основном представители «западных»
теорий денег) не разделяют эту точку зрения, но единодушно
признаются три основные: мера стоимости (масштаб цен, счет­
ные деньги), средство обращения, средство сохранения богат­
ства (накопления).
Деньги в функции меры стоимости позволяют выразить сто­
имость товаров (услуг) в терминах, известных каждому участ­
нику товарооборота, - в национальных денежных единицах
(счетных деньгах). Деньги используются как масштаб для из­
мерения стоимости отдельных товаров и услуг, позволяя тем
самым сориентироваться для принятия разумных решений.
Выполняя функцию средства обращения, деньги выступа­
ют посредником при обмене товаров и услуг, благодаря чему
преодолеваются индивидуальные, количественные, временные
и пространственные границы, присущие бартеру. Кроме того,
как отмечалось выше, сокращаются и издержки обращения.
Эту функцию выполняют реальные деньги.
Средство сохранения стоимости (средство накопления) - это
способность денег использовать соответствующую стоимость
того, что было продано сегодня для будущей покупки. Эта фун­
кция денег является следствием их абсолютной ликвидности.
Под «абсолютной ликвидностью» денег понимается то, что с их
помощью владелец денег может в любой момент выполнить
любое финансовое обязательство, поскольку деньги всегда мо­
гут быть использованы в качестве платежа и имеют фиксиро­
ванную номинальную стоимость. Однако реальное выполнение
деньгами этой функции имеет свои ограничения. Если номи­
нальная стоимость денег фиксирована, то реальная их сто­
имость (покупательная способность) может меняться. Прежде
всего она зависит от цен на товары и услуги:

309
Раздел III. Макроэкономика


где Z - покупательная способность денег; Р - цены.
Так, в условиях инфляции реальная стоимость денег резко
падает и сохранение богатства в виде денег теряет экономичес­
кий смысл. Начинается погоня за менее ликвидными или во­
обще неликвидными, но реальными ценностями: идет скупка
земельных участков, недвижимости, произведений искусства
и т.д.
Кроме того, сохранение богатства в виде денег может привес­
ти к так называемым «вмененным издержкам», или «издержкам
упущенных возможностей», поскольку сохранение богатства в
виде денег не приносит их владельцу процентного дохода за пери­
од хранения (по сравнению, например, с богатством в виде недви­
жимости, когда владелец дома, сдав его в аренду, получает доход
в виде арендной платы и т.п.).
Деньги как средство платежа. Назначение функции.
Денежные средства используются:
- для погашения разных денежных обязательств;
- для контроля за распределением валового национального
продукта.
Существуют различные денежные обязательства:
- по оплате труда, выплате пенсий и т.д.;
- долговые обязательства;
- страховые обязательства;
- вытекающие из решений административно-судебных
органов.
При выплате заработной.платы, стипендий и т.д. возника­
ют денежные обязательства государства по отношению к насе­
лению или негосударственных структур по отношению к насе­
лению.
Контроль за производством и распределением общественно­
го продукта при помощи денег осуществляется финансовыми
и банковскими органами в процессе функционирования, финан­
сирования и кредитования экономики, в процессе расчетно-
кассового обслуживания предприятий.
Особенностями выполнения деньгами данной функции явля­
ется самостоятельное движение стоимости, непосредственно не
связанное с движением товара (кредитование и т.д.), или дви­
жение денег оторвано от движения товара. Происходит несовпа­
дение по времени движения денег и движения товаров.
Функцию мировых денег выполняют деньги, признанные
всеобщим (в рамках международных экономических отноше-
310
Глава 14. Деньги, кредит, банки
ний) средством выражения стоимости товаров, всеобщим сред­
ством обращения, накопления и платежа. Такую функцию мо­
гут выполнять так называемые «резервные валюты».
Выполняя названные функции, деньги играют важнейшую
роль в рыночной экономике: они опосредуют кругооборот
доходов и продуктов. Представим себе этот кругооборот
(рис. 14.1).

Рынки товаров и услуг

Товары и услуги / \ Товары и услуги
Доходы / Выручка от реализации
товаров и услуг
Фирмы
\

I Факторы производства Факторы производства
\ / I
Доходы \ Возмещение факторов
Рынки факторов производства 4

Рис. 14.1. Кругооборот товаров и доходов в рыночной экономике

По часовой стрелке в схеме кругооборота движутся товары
и услуги, против часовой стрелки - деньги. Если движение де­
нег количественно совпадает с движением товаров, то можно
утверждать, что создана основа для макроэкономического рав­
новесия в рамках национальной экономики.
Американский экономист И. Фишер сформулировал следу­
ющее уравнение обмена:
M-V = p-Q,
где М - масса денег в обращении; V - скорость обращения де­
нег (среднегодовое количество оборотов, сделанных деньгами,
которые находятся в обращении и используются на покупку ко­
нечных товаров и услуг, или количество раз, которое денеж­
ная единица обменивалась на товары и услуги в течение года);
р - средняя цена товаров и услуг, Q - количество проданных
товаров и оказанных услуг.
Иными словами, количество денег в обращении, умно­
женное на число их оборотов в актах купли-продажи за год,
равняется объему валового национального продукта.
311
Раздел III. Макроэкономика
Уравнение обмена И. Фишера позволяет понять, почему ко­
леблются цены и соответственно покупательная способность де­
нег, объем реального национального продукта. Например, при
постоянных V и Q изменение денежного предложения М будет
прямо влиять на цены. Однако роста цен не произойдет, если
увеличение денежного предложения будет происходить одно­
временно с расширением выпуска товаров и объема оказанных
услуг в той же или большей степени.

• Виды денег
Первоначально в положении денег оказывались товары,
имевшие устойчивый повседневный спрос и широкое хождение
именно в силу признаваемой полезности (скот, меха, табак,
рыба). Следовательно, первым видом денег были товарные
деньги.
Затем с неизбежностью выяснилось, что хотя деньгами мо­
гут быть разнообразные товары, но материал для денег должен
отвечать следующим требованиям: 1) износостойкость, 2) пор­
тативность, 3) стабильность, 4) однородность, 5) делимость,
6) узнаваемость и др.
В связи с тем, что драгоценные металлы соответствовали
этим требованиям, они и »взяли на себя« выполнение этой
миссии.
В Древней Руси деньгами служили серебряные слитки.
К XII в. появились серебряные платежные слитки - гривны.
Затем в денежную терминологию стал входить рубль.
Он появился как следствие деления серебряных платежных
слитков.
Однако деньги, выполняя функцию средства обращения и
средства накопления в виде платежных слитков, были слиш­
ком тяжеловесны, обладали высокой номинальной стоимостью,
были неудобны для осуществления ежедневных торговых
операций.
Вторая половина XIV в. характеризуется началом чеканки
русской серебряной монеты как денег для всеобщего денежно­
го обращения. Рубль из слитка превратился в счетный рубль,
просуществовавший до денежной реформы Петра I (начало
XVIII в.) 1 . В соответствии с этой реформой серебряная копейка
'Проведение монетной реформы 1698-1704 гг. вывело русскую денеж­
ную систему на соответствие европейскому уровню того времени. Выпускав­
шимся монетам по форме были приданы современные черты с резким увели-

312
Глава 14. Деньги, кредит, банки
была заменена на медную, был введен серебряный рубль - мо­
нета по типу европейского талера, счетная гривна стала сереб­
ряной монетой в 10 копеек, стали регулярно чеканить золотые
червонцы, а с 1755 г. - империалы и полуимпериалы.
Деньги в функции средства обращения выступают мимолет­
ным посредником в товарообмене. В связи с этим появилась и
стала пробивать себе дорогу идея об удешевлении денежного
материала. Так, в начале XVIII в. были предложения ввести де­
ревянный рубль. И.Т. Посошков предлагал на медной монете
чеканить рублевый номинал, гарантируя оборот таких денег
авторитетом государства1.
Но самым подходящим материалом оказалась бумага. К се­
редине XVIII в. в Европе, Северной Америке, России (с 1769 г.)
появились бумажные деньги - казначейские банкноты.
Бумажные деньги являются знаками, представителями пол­
ноценных денег. Они выражают обязательство государственной
власти и наделяются государством принудительным курсом.
Следовательно, их возможное обесценение связано не только с
ростом цен на товары и услуги, но и с возможной сменой госу­
дарственной власти, подрывом доверия населения к государ­
ству.
Кроме того, бумажные деньги не размениваются на драго­
ценные металлы 2 , не детерминируются потребностью товаро­
оборота. Их эмиссия обусловлена в основном необходимостью
финансирования государственных расходов и бюджетного
дефицита. Таким образом, вполне допустима чрезмерная

чением качества чеканки. По содержанию же это были натуральные полно­
ценные деньги, выполнявшиеся из золота, серебра и меди. Предубеждение
населения к медным деньгам со времен Медного бунта 1662 г. было, нако­
нец, преодолено. Набор номиналов денежных эмиссий был основан на деся­
тичной системе. Однако как пережиток более ранней алтынной (кратной 3)
системы сохранялись выпускавшиеся до самого последнего времени трех- и
пятнадцатикопеечные монеты. При Петре десятичная система только фор­
мировалась. Поэтому структура монетных выпусков отличалась сложностью
и большим количеством промежуточных номиналов: копейка, деньга (0,5 ко­
пейки), полушка (0,5 деньги), полуполушка, рубль, два рубля, 2,5 рубля, 5,
10 (червонец), 20 (двойной червонец), 25 рублей и др.
'Посошков И.Т. (1652-1726 гг.) - русский экономист, главный труд -
«Книга о скудости и богатстве».
2
В середине XVIII в. в России государство первоначально брало на себя
обязательство разменивать ассигнации (казначейские билеты) на медную
монету по номиналу, принимать во всех платежах, кроме таможенных по­
шлин. Однако затем к размеру бумажных денег на металлы государство уже
не возвращалось.

313
Раздел III. Макроэкономика
эмиссия бумажных денег, что также вызывает их обесценение.
Поэтому бумажные деньги обычно не используются в качестве
средства накопления.
Казначейские векселя под названием «ассигнации» в клас­
сическом варианте просуществовали в России до 1843 г. В СССР
это были казначейские билеты достоинством в 1, 3, 5 руб.
С развитием кредитных отношений появляются кредитные
деньги - бумажные знаки стоимости, возникшие на основе кре­
дита, которые в обращении выступают обязательствами, напри­
мер, Центрального банка. Эти обязательства, обладая силой
законного платежного средства, эмитируются в двух формах -
наличных денег и денег на счетах коммерческих банков и
других учреждений в Центральном банке.
Исторически первым видом кредитных денег был вексель.
Вексель - безусловное обязательство выплатить определенную
сумму в установленный срок. Вексель дает его владельцу (век­
селедержателю) бесспорное право по наступлении срока требо­
вать от должника (векселедателя) или акцептанта уплаты
указанной суммы. По сравнению с другими долговыми обяза­
тельствами вексель имеет следующие особенности:
- абстрактность, поскольку в нем не объясняются конкрет­
ные причины появления долгового обязательства;
- бесспорность, т.е. обязательство должника произвести
платеж независимо от условий возникновения долга. Правовые
особенности векселя и его оформление строго определяются на­
циональным законодательством;
- обращаемость, позволяющая использовать вексель как
средство обращения наличных денег. В связи с этим вексель
получил название «полноценных денег».
Банкнота - разновидность кредитных денег, которая появи­
лась в конце XVII в. Основными признаками классической бан­
кноты являются следующие: во-первых, она выпускается Цен­
тральным банком взамен коммерческих векселей и, во-вторых,
банкнота размена на золото по первому требованию. Можно
сказать, что классическая банкнота имела двоякое обеспече­
ние - товарное и золотое (золотой запас Центрального банка).
Хотя коммерческий вексель служит основой банкноты,
между ними имеются различия по виду должника, гарантии и
срокам:
- должником по векселю является функционирующий пред­
приниматель - торговец или промышленник, по банкноте -
Центральный банк;

314
Глава 14. Деньги, кредит, банки
- банкноты имеют общественную гарантию в виде храня­
щихся в банке ресурсов всех предпринимателей, поэтому они
выступают как общественные кредитные деньги, обладающие

<< Пред. стр.

стр. 35
(общее количество: 71)

ОГЛАВЛЕНИЕ

След. стр. >>