<< Пред. стр.

стр. 37
(общее количество: 71)

ОГЛАВЛЕНИЕ

След. стр. >>

Тип денежной системы зависит от того, в какой форме фун­
кционируют деньги. В связи с этим выделяют два типа денеж­
ных систем:
- система металлического обращения, при которой денеж­
ный товар непосредственно обращается и выполняет все функ­
ции денег, а кредитные деньги размены на металл;
- система обращения кредитных и бумажных денег, при
которых золото вытеснено из обращения.
Понятие современной «денежной системы» включает в себя
следующие элементы: денежную единицу; масштаб цен; виды
денег; эмиссионную систему; государственный или кредитный
аппарат.
Денежная единица - это установленный в законодательном
порядке денежный знак, который служит для соизмерения и
выражения цен всех товаров.
Эмиссионная система в развитых странах означает выпуск
банковских билетов Центральным банком, а казначейских
билетов и монет - казначейством в соответствии с законодатель­
но установленным эмиссионным правом.
Характерными чертами современных денежных систем
являются:
- отмена официального золотого содержания, обеспечения
и размена банкнот на золото;
- переход к неразменным на золото кредитным деньгам,
которые перерождаются в бумажные деньги;
- выпуск денег в обращение не только в порядке банковско­
го кредитования хозяйства, но и в значительной мере для по­
крытия расходов государства (в основном выпуск государствен­
ных ценных бумаг);
324
Глава 14. Деньги, кредит, банки
- преобладание в денежном обращении безналичного обо­
рота;
- усиление государственного регулирования денежного
обращения.
Правовой основой функционирования денежной системы
России является Закон от 25 сентября 1992 г. «О денежной сис­
теме Российской Федерации». Этим законов определено, что
официальной денежной единицей (валютой) РФ является
рубль, а выпуск других денежных единиц запрещен. Офици­
ально соотношения между рублем и золотом или другими дра­
гоценными металлами не устанавливается, а исключительное
право выпуска наличных денег, организации и изъятия их из
обращения на территории РФ принадлежит Центральному бан­
ку России.
Деньгами, имеющими законную платежную силу, являют­
ся банковские билеты (банкноты) и металлические монеты, об­
разцы которых утверждаются ЦБ России. Они обязательны к
приему по их нарицательной стоимости на всей территории РФ
во все виды платежей, а также для зачисления на счета, вкла­
ды, аккредитивы и для переводов.


§ 3. Сущность и функции кредита
• Кредитные отношения
Кредит как экономическая категория происходит от латин­
ского слова creditum - «ссуда, долг» - и в то же время от credo -
«доверяю, верю предоставление денег или товаров в долг», как
правило, с уплатой процентов.
Кредит - экономические отношения, возникающие между
кредитором и заемщикам по поводу ссужаемой стоимости, пе­
редаваемой во временное пользование на условиях срочности,
платности и возвратности.
Основными принципами кредита являются возмездность,
срочность, возвратность.
С экономической точки зрения, кредит - это экономиче­
ская категория, выражающая определенные экономические
отношения между экономическими субъектами. Это стоимо­
стная экономическая категория, неотъемленыи элемент
товарно-денежных отношений. Кредит - это отношение между
кредитором и заемщиком по поводу возвратного движения сто­
имости.

325
Раздел III. Макроэкономика
Существует и иная точка зрения на определение кредита как
экономической категории: кредит - это движение ссудного ка­
питала. Ссудный капитал - это денежный капитал, предостав­
ляемый в ссуду собственником на условиях возвратности за пла­
ту в виде процентов. Это особая историческая форма капитала.
Качественное его отличие от денежного в том, что ссудный ка­
питал - это одна из форм самовозрастающей стоимости, в то
время как деньги сами по себе прироста не дают.
Ресурсами ссудного капитала являются:
- денежные резервы (временно свободные денежные сред­
ства), высвобождаемые в процессе кругооборота фондов пред­
приятий;
- денежные резервы в виде специальных фондов (амортиза­
ционный фонд);
- государственные денежные резервы;
- денежные ресурсы населения;
- эмиссия денежных знаков в соответствии с потребностя­
ми товарооборота.
Возникновение кредита связано непосредственно со сфе­
рой обмена, где владельцы товаров противостоят друг другу
как собственники, готовые вступить в экономические отно­
шения. Один из партнеров (ссудодатель, кредитор) готов
предоставить другому (ссудополучателю, заемщику) деньги
(имущество) на определенный срок с условием возврата
эквивалентной стоимости, к а к правило, с оплатой этой
услуги в виде процента.
Возможность возникновения и развития кредита связаны с
кругооборотом и оборотом капитала. В процессе движения
основного и оборотного капитала происходит высвобождение
ресурсов или денежного капитала, высвобождающегося в про­
цессе кругооборота промышленного и торгового капитала.
Возникновение временно свободных средств является объек­
тивной необходимостью. Но празднолежащие временно свобод­
ные средства вступают в противоречие с необходимостью эф­
фективного использования средств в рыночной экономике. Это
противоречие разрешается посредством кредита, т.е. временно
высвобождающийся денежный капитал передается в ссуду.
Возможность разрешения данного противоречия связана с тем,
что на другом полюсе возникает потребность в средствах труда
и достаточно крупных единовременных вложениях. У одних
субъектов появляется временный избыток средств, у других
ощущается их недостаток.
326
Глава 14. Деньги, кредит, банки
Для того чтобы возможность кредита стала реальностью,
необходимы определенные условия:
- участники кредитной сделки должны выступать как
субъекты, материально гарантирующие выполнения обяза­
тельств, вытекающих из их экономических связей;
- кредит становится необходимым и возможным, если про­
исходит совпадение интересов кредитора и заемщика.
Таким образом, необходимость кредита вызывается:
- необходимостью преодоления противоречий между посто­
янным образованием резервов у отдельных хозяйствующих
субъектов и эффективным использованием их для нужд воспро­
изводства;
- в условиях макроэкономики - необходимостью обеспече­
ния непрерывности кругооборота капитала в условиях функ­
ционирования отраслей с различной длительностью кругообо­
рота;
- необходимостью создания средств обращения и развития
платежей, основанных на кредитном характере эмитирования
знаков и безналичных средств (какие деньги в кармане);
- необходимостью управления фирмами на коммерческой
основе, в процессе деятельности которых возникает или времен­
ная потребность в дополнительных ресурсах, или, наоборот,
временно высвобождаются денежные ресурсы. Кредит позво­
ляет гибко регулировать эти колебания и обеспечивать нор­
мальную работу хозяйствующих субъектов.
Вопрос о функциях кредита рассматривается различными
экономистами по-разному.
Называются следующие функции кредита:
- мобилизация временно свободных денежных средств;
- распределение временно свободных денежных средств;
- экономия наличных денег;
- выделение процента;
- создание кредитных орудий обращения;
- осуществление контроля за финансово-хозяйственной
деятельностью предприятия;
- экономия издержек обращения;
- ускорение концентрации капитала;
- обслуживание товарооборота;
- ускорение НТП.
Подводя итог, можно сказать, что большинством современ­
ных российских экономистов признаются перераспределитель­
ная и эмиссионная функции кредита.
327
Раздел III. Макроэкономика
Перераспределительная функция проявляется как при
аккумуляции временно свободных средств, так и при их раз­
мещении, при котором хозяйствующие субъекты обеспечива­
ются необходимым оборотным капиталом и ресурсами для
инвестиций.
Финансовый рынок является своеобразным насосом, соби­
рающим временно свободные финансовые ресурсы из одних
сфер хозяйственной деятельности в другие. Кредит, таким об­
разом, выступает в роли стихийного регулятора экономики.
Однако в некоторых случаях кредит может стимулировать
углубление диспропорций в структуре рынка (например с по­
мощью кредита может происходить перелив средств из сферы
производства в сферу обращения. Этому способствует развитие
кредитных организаций).
Вторая функция, которую признают практически все эко­
номисты, - функция замещения действительных денег кредит­
ными деньгами и кредитными операциями.
Замещение осуществляется двумя путями:
- вместо золота в оборот выпускаются кредитные деньги,
которые поступают в оборот в порядке кредитования экономи­
ки, должны быть обеспечены товарами, в обязательном поряд­
ке возвращаться к эмитенту в банк;
- в процессе кредитования создаются платежные средства,
т.е. обороту предоставляются деньги в безналичной форме.
(Таким образом, данная функция кредита реализуется и тогда,
когда на основе замещения наличных денег происходит орга­
низация безналичных расчетов.)
Зачастую в качестве функции кредита называется конт­
рольная функция. Контрольная функция реализуется в про­
цессе наблюдения за деятельностью заемщиков и кредиторов,
оценивающих кредитоспособность и платежеспособность
хозяйствующих субъектов, контролирующих соблюдение
принципов кредитования. Любой кредитор - банк, предпри­
ниматель или частное лицо - своеобразно, через ссуду, конт­
ролирует состояние дел заемщика, стремясь предотвратить не­
возврат долга и процентов по нему (предотвратить кредитный
или процентный риск). Весь процесс кредитования построен
на гражданском законодательстве, где, например в Граждан­
ском Кодексе РФ (ГК РФ), дается характеристика договору
займа, его форме, проценту по займу,а также кредиту, кре­
дитному договору, его форме, вопросам отказа от предостав­
ления или получения кредита. Форма кредита - внешнее

328
Глава 14. Деньги, кредит, банки
конкретное проявление кредитных отношений. Классифи­
кацию форм кредита проводят по нескольким базовым при­
знакам:
- по ссуженной стоимости (товарный кредит, денежный,
смешанный);
- по виду кредитора и заемщика;
- иные признаки.
По характеру кредитора и заемщика реализуются в основ­
ном следующие формы кредита: коммерческий, банковский,
потребительский, ипотечный, государственный, международ­
ный. Они отличаются друг от друга составом участников, объек­
том ссуд, динамикой, величиной процента и сферой функцио­
нирования. Всем им свойственны специфические формы
отношений и методы кредитования.
Виды кредита - конкретное приложение кредита на прак­
тике, характеристика особых организационно-экономических
признаков кредита Классификация видов кредита выглядит
следующим образом.
По экономическому характеру объектов кредитования:
- на формирование оборотных средств предприятия;
- на реконструкцию, модернизацию;
- на неотложные нужды;
- под товарно-материальные ценности (сырье и основные ма­
териалы, запасы, незавершенное производство), а также на вре­
менные нужды под сверхплановые" запасы;
- под затраты (сезонное производство, подготовка новых
производств);
- расчетные (в связи с отгрузкой готовой продукции, откры­
тие аккредитива);
- платежные кредиты (несвоевременное поступление
средств за отгруженный товар);
- на распределительные операции (под покрытие временных
разовых потребностей при отсутствии свободных денежных
средств).
Виды кредита по срокам возврата.
По сроку возвратности кредит подразделяется на долгосроч­
ный и краткосрочный. Долгосрочный кредит предоставляется
на срок более 1 года и обслуживает движение основных фон­
дов, главным образом их расширенное воспроизводство и ка­
питальное строительство. Краткосрочный кредит в основном
предоставляется на срок до 1 года включительно и обслужива­
ет кругооборот оборотных средств.

329
Раздел III. Макроэкономика
По срокам погашения:
- срочные (срок погашения ссуды не наступил);
- отсроченные (пролонгированные - срок погашения по ним
перенесен);
- просроченные (не возвращенные в срок).
По порядку погашения.
По источникам погашения.
По связи с принципом обеспеченности.
По степени риска.
• Кредитная система государства
Сущность и функции кредита в его различных формах реа­
лизуются через кредитную систему. Традиционно кредитная
система рассматривается в двух аспектах: функциональном и
институциональном.
С точки зрения функционального аспекта, под «кредитной
системой» понимается совокупность кредитных отношений,
форм и методов кредитования, т.е. кредитная система представ­
лена банковским, коммерческим, потребительским, государ­
ственным и международным кредитом.
С точки зрения институционального аспекта, кредитная си­
стема представляет собой совокупность кредитных институтов,
создающих, аккумулирующих и предоставляющих денежные
средства в соответствии с основными принципами кредитования.
Кредитный институт представляет собой юридическое лицо,
которое для извлечения прибыли может осуществлять все или
часть из следующих банковских операций:
- привлечение денежных средств физических и юридичес­
ких лиц во вклады, причем привлекать денежные средства фи­
зических лиц могут только организации старше одного года;
- размещение этих средств от своего имени и за свой счет;
- открытие и ведение банковских счетов физических и юри­
дических лиц;
- осуществление расчетов по поручению владельцев счетов;
- инкассация денежных документов, средств и кассовое об­
служивание;
- купля и продажа иностранной валюты;
- привлечение и размещение драгоценных металлов;
- выдача гарантий.
При этом банки - это кредитные организации, которые имеют
право в комплексе осуществлять первые три операции, а небан­
ковские кредитные организации могут осуществлять лишь
330
Глава 14. Деньги, кредит, банки •

отдельные банковские операции. Кредитные организации могут
также осуществлять различные виды сделок: факторинговые,
трастовые и лизинговые операции, выдавать поручительства,
сдавать в аренду сейфы, консультировать и заниматься иной де­
ятельностью, кроме производственной, торговой, страховой.
Для решения совместных задач, не преследующих цели
извлечения прибыли, кредитные организации могут образовы­
вать союзы и ассоциации, а для совместного осуществления
банковских операций - группы и холдинги. Кредитные орга­
низации осуществляют свою деятельность на основании дей­
ствующего законодательства, своего устава и полученной
лицензии, формируют свой уставной капитал не ниже опреде­
ленного уровня.
Кредитные системы отдельных стран при всем их разнооб­
разии имеют общие черты. Они складываются из банковской
системы и совокупности так называемых «небанковских
банков», т.е. небанковских кредитно-финансовых институтов,
способных аккумулировать временно свободные средства и раз­
мещать их на условиях срочности, платности и возвратности.
В мировой практике небанковские кредитно-финансовые
учреждения представлены инвестиционными фондами, финан­
совыми и страховыми компаниями, негосударственными
пенсионными фондами, сберегательными кассами, ломбарда­
ми. Эти институты, формально не являясь банками, выполня­
ют многие банковские операции и конкурируют с банками. Од­
нако, несмотря на общие функции, выполняемые банками и
кредитно-финансовыми организациями, ядром кредитной
системы государства остается банковская система.



§ 4. Банковская система государства
и принципы ее построения

• Виды банковских систем

В истории развития банковских систем различных стран
известно несколько их видов:
- двухуровневая банковская система (Центральный банк
и система коммерческих банков);
- централизованная монобанковская система;
- уникальная децентрализованная банковская система;
- Федеральная резервная система США.
331
Раздел III. Макроэкономика
В большинстве стран с рыночной экономикой существует
двухуровневая структура банковской системы.
Первый уровень банковской системы образует Центральный
банк страны. Он выполняет следующие операции:
- осуществляет эмиссию национальных денежных знаков,
организует их обращения и изъятия из обращения, определя­
ет стандарты и порядок ведения расчетов и платежей;
- проводит общий надзор за деятельностью кредитно-финан­
совых учреждений страны и исполнение финансового законо­
дательства;
- предоставляет кредиты коммерческим банкам;
- выпускает и проводит погашение государственных цен­
ных бумаг;
- управляет счетами правительства, осуществляет зарубеж­
ные финансовые операции;
- осуществляет регулирование банковской ликвидности с
помощью традиционных для Центрального банка методов воз­
действия на коммерческие банки: проведение политики учет­
ной ставки, операций на открытом рынке с государственными
ценными бумагами и регулирование норматива обязательных
резервов коммерческих банков.
В большинстве стран с рыночной экономикой и двух­
уровневой банковской системой функции Центральных банков
в основном совпадают, но есть, естественно, и отличия. Так,
например, во главе банковской системы Франции, которая
характеризуется жестким банковским надзором и кредитным
контролем, а также преобладанием государственных кредит­
ных институтов, стоит Министерство финансов Франции. Цен­
тральный банк Франции - Банк Франции, наряду с двумя
другими институтами (Национальный кредитный Совет и Ко­
миссия по банковскому контролю), которые осуществляют кон­
троль за деятельностью коммерческих банков, находится под
руководством Министерства финансов.
Банк Франции обладает монополией на эмиссию банкнот,
но его задачи как банка государства ограничены, так как мно­
гие банковские операции выполняет само Казначейство
Франции.
В США, помимо двухуровневой структуры банковской сис­
темы, существует децентрализованная Федеральная Резервная
Система (ФРС США). Ее возглавляют 12 федеральных резерв­
ных банков в различных регионах страны, задачей которых
является контроль за деятельностью банков - членов ФРС и

332
Глава 14. Деньги, кредит, банки
определение кардинальных направлений монетарной полити­
ки США. Членами ФРС являются 40% всех коммерческих бан­
ков. Остальные коммерческие банки работают «на свой страх
и риск».
История развития банковского дела знает и такой тип бан­
ковской системы, как централизованная монобанковская. По
этому типу была построена банковская система СССР и многих
других социалистических стран. Банковская система СССР
складывалась из трех государственных банков (Госбанк, Строй­
банк, Внешторгбанк) и системы сберегательных касс. Госбанк
СССР, помимо эмиссионной и расчетно-кассовой деятельности,
выполнял функции кредитования различных отраслей народ­
ного хозяйства (предоставление краткосрочных кредитов про­
мышленности, транспорту, связи и долгосрочных - сельскому
хозяйству). Стройбанк осуществлял долгосрочное кредитова­
ние и финансирование капитальных вложений в различные
отрасли народного хозяйства (кроме сельского хозяйства). Вне­
шторгбанк проводил кредитование внешней торговли, занимал­
ся международными расчетами, операциями с иностранной
валютой, золотом и драгоценными металлами. Сберегатель­
ные же кассы привлекали денежные вклады населения, осуще­
ствляли оплату коммунальных и других услуг. Монополия трех
государственных банков приводила к тому, что кредиты зачас­

<< Пред. стр.

стр. 37
(общее количество: 71)

ОГЛАВЛЕНИЕ

След. стр. >>